2015年伊始，伴隨著“兩會”對于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的鼓勵(lì)之聲，部分針對單個(gè)平臺的質(zhì)疑之聲也偶有出現(xiàn)。對投資者而言，清晰而冷靜地分析這些聲音顯得尤為必要。今天，我們就來探討一下投資者可以從哪些維度來考察一家平臺的資質(zhì)和安全性，識別出真正靠譜的P2P平臺。

了解平臺背景和資質(zhì)是基本

據(jù)網(wǎng)貸之家《2014年中國網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)年報(bào)》顯示，2014年獲得風(fēng)投機(jī)構(gòu)支持的平臺數(shù)量較往年有大幅上升之勢，風(fēng)投機(jī)構(gòu)入場，一方面出于其戰(zhàn)略布局的考量，另一方面也顯示出優(yōu)秀平臺已經(jīng)足夠具備吸引資金流入的實(shí)力。實(shí)際上，除了擁有風(fēng)投機(jī)構(gòu)支持，以宜信宜人貸為代表的一批“本土”優(yōu)秀P2P平臺已然已經(jīng)站穩(wěn)腳跟，憑借其背后宜信公司雄厚的實(shí)力和豐富的行業(yè)運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)，已然擁有了行業(yè)“排頭兵”的領(lǐng)先氣質(zhì)。

確認(rèn)平臺安全性是關(guān)鍵

平臺和資金安全性，是投資者最為關(guān)注的問題之一，對于大多數(shù)投資者而言，主要是通過平臺的背景、團(tuán)隊(duì)資歷、品牌知名度、以及親友的口碑來判斷，但是對于如何從平臺的交易模式、投資標(biāo)的的屬性、風(fēng)控技術(shù)等更專業(yè)的角度進(jìn)行考量，則并不是很了解。

實(shí)際上，從源頭把控債權(quán)質(zhì)量，也就是保證借款人資質(zhì)，對于P2P平臺保證安全尤為重要。目前很多P2P平臺都是可以讓用戶足不出戶就能完成借款申請的平臺。人人貸和拍拍貸的借款申請流程和宜人貸的“普通模式”借款流程比較類似，都是用戶先填寫身份、學(xué)歷、工作、收入、住址等基本信息，再上傳紙質(zhì)資料掃描件的形式，在線審核后放款，一般情況下大概需要3-5個(gè)工作日左右的時(shí)間。

宜信宜人貸去年通過大數(shù)據(jù)風(fēng)控創(chuàng)新，推出了“極速模式”借款，這是一種業(yè)內(nèi)領(lǐng)先的授信技術(shù)。用戶不需要上傳任何紙質(zhì)資料，僅需三步操作，就可以在10分鐘內(nèi)獲知借款審核結(jié)果，最快1天放款。這在國內(nèi)外來說，都是首創(chuàng)，大大提升了借款申請的效率和用戶體驗(yàn)，同時(shí)保證了審核的嚴(yán)謹(jǐn)和精準(zhǔn)度。極速模式目前推出已經(jīng)將近一年了，用戶的還款表現(xiàn)非常好。

此外，目前很多主流的P2P平臺如宜人貸、拍拍貸、人人貸等，都與銀行合作，啟動風(fēng)險(xiǎn)備用金機(jī)制。通過規(guī)范的資金安全機(jī)制，來確保投資人安全。

分清借款標(biāo)性質(zhì)很重要

目前國內(nèi)P2P市場平臺數(shù)量眾多，部分平臺為了吸引眼球，推出一些名為“天標(biāo)”、“秒標(biāo)”、“娛樂標(biāo)”的標(biāo)的，大多為是即時(shí)出借、瞬間或者當(dāng)天還款的標(biāo)的。但實(shí)際上這些標(biāo)的不是都真正的債權(quán)，只是為了讓平臺看起來很活躍，平臺自己發(fā)的假的借款標(biāo)，吸引投資用戶的活躍度，讓平臺看起來每天都產(chǎn)生交易。投資者面對這些高收益的虛假標(biāo)的，一定要提高警惕。

實(shí)際上，一個(gè)平臺究竟規(guī)模是否足夠大，是否足夠活躍，就要看是否有足夠多的真實(shí)的債權(quán)。另一個(gè)重要考核維度就是債權(quán)類型。不同的債權(quán)類型的風(fēng)險(xiǎn)也都不同。

有的平臺和融資項(xiàng)目對接，一般規(guī)模都比較大，一個(gè)上億的項(xiàng)目可能拆成小額債權(quán)，對接數(shù)千個(gè)投資人，一旦此類項(xiàng)目出了問題，波及的將是數(shù)千投資人，平臺要承受的風(fēng)險(xiǎn)和損失也比較大。有的平臺是對接抵押類債權(quán)，多為房車抵押，標(biāo)的從幾十萬到幾百萬不等，同時(shí)設(shè)有平臺保障機(jī)制，相對來說比較靠譜。

有的平臺與信用借款債權(quán)對接，例如宜信宜人貸，平均每筆債權(quán)金額大概是5萬到10萬元，額度較小。而且該平臺要求理財(cái)用戶對于每個(gè)借款標(biāo)最多投借款全額的20%，這樣能夠有效地分散風(fēng)險(xiǎn)，能夠最大程度地保證投資人資金安全。

收益要理想更要合理

除了資金安全，理財(cái)用戶對P2P平臺最關(guān)心的就是收益水平，許多投資人常常會被部分平臺推出的高收益甚至超高收益吸引，殊不知其背后隱藏著巨大的風(fēng)險(xiǎn)。這個(gè)邏輯其實(shí)很好理解，如果投資人能夠拿到高收益，就意味著借款人要承擔(dān)的還款壓力就會大，借款人的還款壓力越大，逾期的風(fēng)險(xiǎn)就會越高。只有處在合理的預(yù)期年化收益率水平區(qū)間，才能兼顧借款和理財(cái)雙方的利益和資金融通交易的合理性。宜信宜人貸的預(yù)期年化收益率在7%~12.5%之間，讓借款用戶無需承擔(dān)過重的經(jīng)濟(jì)壓力，同時(shí)也讓投資人能夠獲得比較理想的收益水平。

可以預(yù)見的是，2015年P(guān)2P行業(yè)還將繼續(xù)迎來一輪新的成長與爆發(fā)，提升產(chǎn)品與服務(wù)水平，加強(qiáng)信審與風(fēng)控能力，是P2P平臺保證自身健康發(fā)展的不二法門。投資者也需要練就一雙“火眼金睛”識別出真正靠譜的P2P平臺。